УДк 336.76 ББк 65.264 Shcherbel Mikhail rafailovitch, post-graduate student of the department of banks and bank management of Financial university at the RF Government, Technical manager of the branch of «Sangatd Global Trading GmbH» LLC, Moscow, e-mail: Mikhail.Shcherbel@gmail.com Щербель Михаил Рафаилович, аспирант кафедры банков и банковского менеджмента Финансового университета при Правительстве РФ, технический директор филиала ООО «Сангард Глобал Трейдинг ГмбХ», г. Москва, e-mail: Mikhail.Shcherbel@gmail.com МЕТОДЫ ОЦЕНки ПРОиЗВОДиТЕЛьНОСТи ВЫСОкОЧАСТОТНЫХ СТРАТЕГий НА ФОНДОВОМ РЫНкЕ РФ PerfOrMaNCe MeaSUreMeNT MeThODS Of hIGh freqUeNCY STraTeGIeS aT rUSSIaN STOCK MarKeT Происходящие изменения в мировой экономике в кризисный и посткризисный период оказывают свое влияние на фондовый рынок РФ. <...> Актуальной задачей является решение проблем эффективного использования новых методологий алгоритмической и высокочастотной торговли. <...> В настоящей работе проведено исследование адаптации методов оценки производительности торговых стратегий для высокочастотных доходов. <...> Для этого особенности распределения эмпирических данных фондовой секции Московской Биржи анализируются с применением статистических методов. <...> Показано, что выбор метода оценки производительности высокочастотной стратегии влияет на результат сравнения различных стратегий. <...> Наибольшую чувствительность к специфике распределения доходов высокочастотных стратегий показали метрики: Верхний потенциал, Фаринелли-Тибилетти и Рачева. <...> Выбор метрики рекомендуется основывать на рисковых предпочтениях инвестора. <...> The most vital issue is the resolution of the effective usage of the new algorithmic and high-frequency trading methodology. <...> In the present work we have reviewed the adaptation of the performance measurement methods of trading strategies of the high-frequency returns. <...> Such metrics as Upside potential, Farinelli-Tibiletti and Rachev showed the greatest sensitivity to the return distribution specifics of high-frequency strategies. <...> Ключевые слова: фондовый рынок, электронная торговля ценными бумагами, алгоритмическая торговля, высокочастотная торговля, оценка производительности, торговая стратегия, фондовая биржа, торговая система, инвестор, сделка, доход, риск. <...> В результате <...>