УДК 330.43(075.8)
ББК 65â6ÿ73-1
Á51
Издание осуществлено
при содействии отдела культуры Посольства США, Москва
Главный редактор издательства
кандидат юридических наук,
доктор экономических наук Н.Д. Эриашвили
Берндт, Эрнст Роберт.
Б51 Практика эконометрики: классика и современность: Учебник
для студентов вузов, обучающихся по специальностям 060000
экономики и управления / Пер. с англ. под ред. проф. С.А. Айвазяна
/ Ý.Ð. Áåðíäò. — Ì.: ÞÍÈÒÈ-ÄÀÍÀ, — 863 ñ. (Ñåðèÿ
«Зарубежный учебник»)
2015.
Агентство CIP РГБ
ISBN 0-201-17628-9 (àíãë.)
ISBN 5-238-00859-7 (ðóññê.)
Автор учебника — классик прикладной экономики, профессор Массачусетского
технологического института Эрнст Берндт. В учебнике органично
объединены три базовые составляющие эконометрики — экономическая
теория, экономические измерения и эконометрический инструментарий.
В отличие от имеющихся на книжном рынке изданий по эконометрике
автор делает акцент на решении экономических задач с использованием
соответствующего эконометрического инструментария. Изложение ведется
от обсуждения собственно экономической проблематики к математическим
методам, необходимым для ее решения. Книга ориентирована на выполнение
эконометрических расчетов на компьютере. Данные для выполнения
упражнений размещены на сайте издательства: www. unity-dana.ru.
Для студентов, аспирантов, преподавателей вузов, а также для всех,
кто использует эконометрику в практической деятельности.
ББК 65â6ÿ73-1
ISBN 0-201-17628-9 (àíãë.)
ISBN 5-238-00859-7 (ðóññê.)
Copyright © 1991 by Addison-Wesley Publishing
Company, Inc.
All rights reserved.
Права на издание книги были получены
по соглашению с Pearson Education USA
и Литературным агентством Мэтлок.
© ИЗДАТЕЛЬСТВО ЮНИТИ-ДАНА, перевод,
оформление, 2005
Воспроизведение всей книги или любой ее части любыми
средствами или в какой-либо форме, в том числе
в Интернет-сети, запрещается без письменного разрешения
издательства
Стр.7
Оглавление
Предисловие
Глава 1. КОМПЬЮТЕРЫ И ЭКОНОМЕТРИЧЕСКАЯ ПРАКТИКА
1.1. Исторический обзор применения компьютеров в эконометрике
1.2. Вспомогательный материал: аппаратное и программное
обеспечение вычислительных машин
1.3. Доступ к данным на дискете для использования
в компьютерных программах
1.4. Замечание об упражнениях в конце каждой главы
1.5. Упражнения с исследовательским набором данных
Упражнения
Упражнение 1. Убедитесь, что данные правильно введены
и преобразованы
Приложение А. Обзор статистического и эконометрического
программного обеспечения для персональных
компьютеров
Приложение В. Статистическое и эконометрическое
программное обеспечение для IBM-PC
и совместимых с ним ЭВМ, а также для
РС Apple Macintosh: неполный перечень
программных продуктов и фирм-поставщиков
Примечания
Глава 2. МОДЕЛЬ ЦЕНООБРАЗОВАНИЯ НА ОСНОВНОЙ
КАПИТАЛ: ПРИМЕНЕНИЕ ПАРНОГО
РЕГРЕССИОННОГО АНАЛИЗА
2.1. Определения и основные финансовые понятия
2.2. Диверсификация и оптимальность портфеля ценных бумаг
2.3. Вывод линейной зависимости между риском и прибылью
2.4. Дальнейшая интерпретация линейной зависимости риск—
прибыль в модели ЦОК
2.5. Эконометрические аспекты, используемые
в реализации модели ЦОК
2.6. Практическая работа с моделью ЦОК
Упражнения
Упражнение 1. Ознакомление с данными
Упражнение 2. Оценка β по методу наименьших квадратов
Упражнение 3. Почему золото является специфическим активом
Упражнение 4. Последствия построения «обратной» регрессии
Упражнение 5. Использование модели ЦОК для формирования
портфелей ценных бумаг
Упражнение 6. Оценка устойчивости величины β в зависимости
от времени для различных компаний
Упражнение 7. «Three Mile Island» и покупка фирмы «Conoco»:
исследование событий
Упражнение 8. Отличается ли январь от других месяцев?
Упражнение 9. Сравнение моделей ЦОК и АЦ
1
7
8
13
18
20
21
21
21
23
26
27
30
32
33
39
45
49
58
61
61
62
63
63
65
66
67
69
71
Стр.10
viii
2
Упражнение 10. Что можно сказать о наших предположениях
относительно случайных возмущений?
Не ошиблись ли мы?
Примечания
Глава 3. ÈÇÄÅÐÆÊÈ, КРИВЫЕ ОБУЧЕНИЯ
И ЭФФЕКТ МАСШТАБА: ОТ ПАРНОЙ РЕГРЕССИИ —
К МНОЖЕСТВЕННОЙ
3.1. Основы экономической теории стоимости и производства
3.2. Краткий обзор литературы, посвященной кривым обучения
3.3. Вывод функции издержек, основанной
на производственной функции Кобба—Дугласа
3.4. Объединение кривой обучения с функцией
издержек Кобба—Дугласа
3.5. Эконометрические вопросы
3.5.1. Вопросы измерения
3.5.2. Смещение из-за пропущенной переменной
3.5.3. Проверка частных и совместных (составных) гипотез
3.5.4. Краткий обзор эмпирических результатов исследований
отдачи от масштаба и кривых обучения
3.6. Практическая работа с издержками, кривыми обучения
и эффектами масштаба
Упражнения
Упражнение 1. Оценка параметров кривой обучения
Упражнение 2. Проверка парной спецификации кривой обучения
Упражнение 3. R2 в парной и множественной регрессионных
моделях: сюрприз
Упражнение 4. Воспроизведение классических результатов
Нерлова по анализу эффекта масштаба
Упражнение 5. Оценивание альтернативных спецификаций отдачи
от масштаба
Упражнение 6. Сравнение оценки отдачи от масштаба по
данным 1955 ã. с îöåíêîé, полученной по
обновленным данным 1970 ã.
Упражнение 7. Автокорреляция в модели кривой обучения
Упражнение 8. Ошибочная спецификация модели кривой
обучения Нерлова
Упражнение 9. Проверка гипотезы о равенстве коэффициентов
в моделях отдачи от масштаба 1955 и 1970 ãã.
Упражнение 10. Прогнозирование величины удельных
издержек после того, как произойдет
дальнейшее обучение
Примечания
Оглавление
73
75
78
81
85
88
92
96
96
98
100
102
107
109
109
110
111
112
113
116
118
119
120
121
122
Стр.11
ix
3
Глава 4. ИЗМЕРЕНИЕ ИЗМЕНЕНИЯ КАЧЕСТВА: ПОСТРОЕНИЕ
ГЕДОНИЧЕСКОГО ИНДЕКСА ЦЕН
ДЛЯ КОМПЬЮТЕРОВ С ПОМОЩЬЮ МЕТОДОВ
МНОЖЕСТВЕННОЙ РЕГРЕССИИ
4.1. Традиционные способы учета изменений качества в ценовых
индексах
4.2. Анализ взаимосвязи между ценой и качеством в данный
момент времени
126
128
130
4.3. Измерение зависимости «цена—качество» на временном
промежутке 135
4.4. Применение гедонического метода к индексу цен на компьютеры
142
4.5. Эконометрические проблемы, связанные с оцениванием
гедонических уравнений цен
4.5,А Гетероскедастичность
4.5,В Выбор функциональной формы
4.5,С Выбор объясняющих переменных, эффекты
от их включения и неправомерного исключения
из модели регрессии
4.5,D Идентификация основных функций спроса
и предложения
4.5,Е Заключительный комментарий
4.6. Практическая работа с гедоническими регрессиями и индексами
цен на компьютеры
Упражнения
Упражнение 1. Исследование данных Вога 1927 г.
по спарже
Упражнение 2. Исследование взаимосвязей между
коэффициентами детерминации R2
и коэффициентами корреляции
Упражнение 3. Построение альтернативных индексов
цен на компьютеры по данным Чоу
Упражнение 4. Ценовые индексы для дисководов:
по результатам исследования IBM
Упражнение 5. Оценка стабильности гедонического ценового
уравнения для компьютеров первого
и второго поколений
Упражнение 6. Использование изменяющихся во времени
гедонических ценовых уравнений для
построения цепных индексов цен
на компьютеры
Упражнение 7. Исследование альтернативных
функциональных форм гедонического
уравнения цен с помощью преобразования
Бокса—Кокса
Примечания
152
153
153
155
156
157
158
159
159
161
163
165
167
169
170
172
Стр.12
x
4
Оглавление
Глава 5. АНАЛИЗ ФАКТОРОВ, ВЛИЯЮЩИХ НА ЗАРАБОТНУЮ
ПЛАТУ, И ИЗМЕРЕНИЕ ДИСКРИМИНАЦИИ
В ОПЛАТЕ ТРУДА: ФИКТИВНЫЕ ПЕРЕМЕННЫЕ
В МОДЕЛЯХ РЕГРЕССИИ
5.1. Положения из экономической теории: модель человеческого
капитала
5.1,А Адам Смит и уравнивание различий в оплате труда
5.1,В Обучение как инвестиции в человеческий капитал
5.1,С Повышение квалификации как инвестиции
в человеческий капитал
5.1,D «Отсеивание» как альтернатива теории инвестиций
в человеческий капитал
5.2. Проблемы эконометрической реализации модели
человеческого капитала
5.2,А Проблемы измерения и общие источники данных
5.2,В Функциональные формы для статистических
функций заработков
5.2,С Фиктивные переменные в функции заработков
5.2,D Смещение из-за неучтенных объясняющих
переменных: способности
5.3. Некоторые эмпирические результаты исследования факторов,
влияющих на заработную плату
5.3,А Нормы отдачи от образования
5.3,В Отдача от обучения трудовым навыкам на рабочем месте
и отдача от профессионального опыта
5.3,С Производительность высокооплачиваемых
работников
5.3,D Соотношения в заработных платах членов
и нечленов профсоюза
5.4. Оценка влияния дискриминации на заработную плату
5.4,А Подходы к определению и оценке влияния
дискриминации на заработную плату
5.4,В Расовая дискриминация
5.4,С Дискриминация по половому признаку
5.5. Другие эконометрические подходы к построению
моделей, характеризующих заработную плату
5.6. Практикум по оцениванию детерминант заработной
платы и доходов
Упражнения
Упражнение 1. Обзор основных фактов: исследование данных
Упражнение 2. Подтверждение взаимосвязи между
альтернативными спецификациями
с фиктивными переменными:
уровень дохода и отдача от образования
Упражнение 3. Фиктивные переменные взаимодействия:
заработки состоящих и не состоящих
в браке мужчин и женщин
Упражнение 4. Исследование зависимости доходов
от профессионального опыта
Упражнение 5. Получают ли члены профсоюзов бо
заработную плату
´льшую
175
177
178
180
182
185
186
186
189
193
196
197
199
204
207
210
214
214
220
224
227
230
232
232
234
237
239
241
Стр.13
xi 5
Упражнение 6. Измерение и интерпретация дискриминации
в заработной плате по расовому признаку
Упражнение 7. Измерение и интерпретация гендерной
дискриминации в оплате труда
Упражнение 8. Гетероскедастичность в статистической
функции заработков
Примечания
Глава 6. ОБЪЯСНЕНИЕ И ПРОГНОЗИРОВАНИЕ СОВОКУПНЫХ
ИНВЕСТИЦИОННЫХ РАСХОДОВ: РАСПРЕДЕЛЕННЫЕ
ЛАГИ И АВТОКОРРЕЛЯЦИЯ
6.1. Инвестиции и основные фонды: определения
и общая схема исследования
6.1,А Определения
6.1,В Общая схема представления различных моделей
6.1,С Стохастическая спецификация
6.2. Акселераторная модель
6.2,À Теория
6.2,В Работа с другими формами распределенных лагов
6.2,С Эмпирическая реализация
6.3. Модель денежного потока
6.4. Неоклассическая модель
6.4,À Теория
6.4.В Об измерении пользовательских издержек капитала
6.4,С О предстоящей практической реализации
6.5,В Проблемы эмпирической реализации
6.6. Авторегрессионная модель временных рядов для совокупных
инвестиций
6.6,А Измерение без теории?
6.6,В Эмпирическая реализация
6.7. Дополнительные эконометрические спецификации
и проблемы
6.7,А Проблемы одновременности
6.7,В Остатки, описываемые моделью скользящей средней
6.7,С Нестатические и рациональные ожидания
6.7,D Издержки настройки
6.8. Эмпирическое сопоставление пяти инвестиционных моделей
6.9. Заключение
6.10. Практикум по оцениванию инвестиционных уравнений
и прогнозированию
Упражнения
Упражнение 1. Изучение данных
Упражнение 2. Проверка остатков на автокорреляцию при
наличии лаговых зависимых переменных
в правой части уравнения
Упражнение 3. Регрессионное оценивание авторегрессионной
модели временных рядов
Упражнение 4. Оценивание модели денежного потока в рамках
полиномиальной лаговой структуры Алмон
244
247
250
253
259
262
262
269
270
271
271
272
277
278
283
284
287
291
6.5. Тобиновская q-ìîäåëü 302
6.5,À Теория
302
305
311
311
312
314
314
315
317
319
320
329
330
332
332
335
337
339
Стр.14
xii
6
Упражнение 5. Эффекты «шпатлевки—глины»
в неоклассической модели инвестиций
Упражнение 6. Концевые ограничения ПРЛ Алмон
в q-модели Тобина
Упражнение 7. Идентификация инвестиционного уравнения,
оценка и прогнозирование инвестиций
(подход Бокса—Дженкинса)
Упражнение 8. Оценивание с учетом одновременности
и автокорреляции
Упражнение 9. Уровни и первые разности уравнения спроса
на капитал, основанного на CES-производственной
функции, с автокорреляцией в остатках
Упражнение 10. Проект «Ска
´чки», основанный на более
поздних по времени данных
Глава 7. СПРОС НА ЭЛЕКТРОЭНЕРГИЮ: СТРУКТУРНЫЙ
ПОДХОД И ПРИМЕНЕНИЕ МЕТОДОВ АНАЛИЗА
ВРЕМЕННЫХ РЯДОВ
7.1. Основополагающие факты, относящиеся к спросу
на электроэнергию
7.2. Эконометрические модели спроса на электроэнергию, явно
учитывающие накопленный запас оборудования
7.3. Эконометрические модели спроса на электроэнергию,
косвенно учитывающие запасы оборудования
7.4. Некоторые дополнительные эконометрические вопросы
7.4,А Эффекты невключения в число регрессоров
внутренней предельной цены
7.4,В Взаимозависимость между ценой и количеством
электроэнергии
7.4,С К вопросу выбора функциональной формы
7.5. Краткий обзор результатов эмпирических исследований
7.6. Практикум по моделированию и прогнозированию спроса
на электроэнергию
Упражнения
Упражнение 1. Исследование Хаутаккера по данным
о 42 городах Великобритании
Упражнение 2. Изучение временных рядов NERC, лежащих
в основе исследования Нельсона—Пека
Упражнение 3. Повторение исследования Хаутаккера
по Великобритании
Упражнение 4. Смещение, вызванное ошибочным
невключением объясняющей переменной:
интрамаргинальная цена электроэнергии
Упражнение 5. Спецификация Фишера—Кайсена при анализе
временных рядов (по данным США)
Упражнение 6. Спецификации модели частичной
корректировки по данным временных рядов
(из статистики США)
Оглавление
341
343
346
348
350
352
Примечания 354
358
360
365
370
377
377
382
385
387
396
399
399
400
402
406
408
410
Стр.15
Упражнение 7. Прогнозирование с использованием
экстраполяции и сглаживания
Упражнение 8. Комбинированный прогноз спроса
на электроэнергию на основе структурного
подхода и анализа временных рядов
Глава 8. РЕКЛАМА И ОБЪЕМ ÏÐÎÄÀÆ:
ПРИЧИННОСТЬ И ОДНОВРЕМЕННОСТЬ
8.1. Выводы из экономической теории
8.1,А Определяющие факторы («детерминанты»)
рекламных издержек
8.1,В Определяющие факторы («детерминанты») объема
продаж
8.2. Проблемы эконометрической реализации
8.2,А Проблемы измерения
8.2,В Одновременность, идентификация и спецификационный
тест Хаусмана
8.2,С Причинность по Грэнжеру
8.2,D Состоятельные (непротиворечивые) спецификации
моделей удельного веса фирмы в рыночном обороте
8.2,Е Распределенные лаги и измерение кумулятивного
эффекта рекламы
8.2,F Временно
временны
´е агрегирование и смещение, обусловленное
´м шагом данных
8.3. Влияет ли совокупная реклама на совокупное потребление?
Результаты эмпирических исследований
8.4. Обзор избранных классических и современных эмпирических
исследований связи объема продаж и рекламы
при наличии и отсутствии конкурентов
8.5. Реклама и общественная политика: запрет на трансляцию
рекламы сигарет
8.6. Другие современные эмпирические исследования
Упражнения
Упражнение 1. Анализ ценовой и количественной
эндогенности в модели «продажи—реклама»
на примере торговли апельсинами
Упражнение 2. Оценка 90%-го интервала продолжительности
эффекта рекламы с использованием
помесячных и годовых данных компании
«Lydia E. Pinkham Medicine Company»
Упражнение 3. Выбор между моделями «текущего» и «растянутого
во времени» эффектов действия рекламы
Упражнение 4. Преодоление трудностей в получении
состоятельных спецификаций моделей
рыночной доли
Упражнение 5. Применение метода Грэнжера для выявления
причинных связей между агрегированными
расходами на рекламу и агрегированными
продажами
xiii
413
418
Примечания 420
424
429
429
437
440
440
443
450
454
457
461
467
477
488
494
8.7. Практическая работа по оцениванию соотношений типа
«ïðîäàæè—ðåêëàìà» 497
498
498
502
504
507
510
7
Стр.16
xiv
8
Упражнение 6. Оценка модели одновременных уравнений
агрегированных продаж и агрегированных
рекламных расходов
Упражнение 7. Оценивание эффекта запрета рекламных
трансляций, связанных с продажей сигарет
Упражнение 8. Различие эффектов влияния качества
и количества рекламы на объем продаж
Глава 9. МОДЕЛИРОВАНИЕ ВЗАИМОСВЯЗАННОГО СПРОСА
НА ФАКТОРЫ ПРОИЗВОДСТВА: ОЦЕНКИ И ВЫВОДЫ
ДЛЯ СИСТЕМ УРАВНЕНИЙ
9.1. Исторический обзор
9.2. Обобщенная леонтьевская функция издержек
9.3. Статистический вывод и измерение качества «подгонки» в
системах уравнений
9.4. Транслоговая спецификация модели
9.5. Авторегрессионные стохастические процессы в многомерных
системах уравнений
Оглавление
514
518
523
Примечания 525
530
531
545
552
557
567
9.6. Транслоговая функция в межотраслевых моделях общего
равновесия 570
9.7. Результаты последних исследований моделей факторного
спроса 573
9.8. Практикум по оценке взаимосвязанного спроса на факторы
производства
Упражнения
Упражнение 1. Исследование данных KLEM Берндта—Вуда
по промышленности США
Упражнение 2. Оценка одиночных уравнений с функцией
Кобба—Дугласа и CES-функцией
Упражнение 3. Сравнение оценок, полученных по каждому
отдельному уравнению и с помощью
процедуры IZEF
579
580
580
582
Упражнение 4. Специальные вопросы оценивания вырожденных
систем уравнения
Упражнение 5. Эластичность замещения и проверка кривизны
функции издержек
Упражнение 6. Получение статистических выводов в системах
уравнений
Упражнение 7. Качество подгонки в обобщенных леонтьевских
и транслоговых системах уравнений
Упражнение 8. Оценивание взаимосвязанных моделей спроса
на ресурсы при векторной автокорреляции
случайных остатков
Упражнение 9. Получение оценок роста многофакторной
производительности
Глава 10. ОЦЕНКА ПАРАМЕТРОВ В СТРУКТУРНОЙ
И ПРИВЕДЕННОЙ ФОРМАХ УРАВНЕНИЙ МАЛЫХ
МАКРОЭКОНОМЕТРИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ
10.1. Проблемы измерения уровня безработицы
583
585
587
590
591
593
594
Примечания 595
599
603
Стр.17
xv
10.2. Необычная эконометрика: первоначальная кривая
Филлипса
10.3. Теория и наблюдения: должна ли кривая Филлипса быть
стабильной?
10.3,А Первые исследования, развивающие открытия
Филлипса
10.3,В Фелпс и Фридман: кривая Филлипса с добавлением
ожиданий
10.3,С Устойчивость параметров при изменении
государственной политики
10.3,D Обращение кривой Филлипса: модель равновесия
Лукаса—Реппинга
10.3,Е Краткий обзор родственных исследований
10.4. Макроэконометрическая модель с рациональными
ожиданиями, состоящая из двух уравнений
10.5. Оценивание параметров в модели-I Клейна
с использованием альтернативных методов оценки
одновременных уравнений
10.6. Практикум по оцениванию параметров структурной
и приведенной форм уравнений малых
макроэконометрических моделей
Упражнения
Упражнение 1. Оценивание модели-I Клейна с помощью
МНК, 2МНК и обобщенного МНК
Упражнение 2. Два шага двухшагового МНК: ложный шаг
Лукаса—Реппинга?
Упражнение 3. ГРО-состоятельное оценивание
с использованием 2МНК
Упражнение 4. Проверка экзогенности с использованием теста
спецификации Хаусмана
Упражнение 5. Тестирование наличия сериальной корреляции
в остатках модели Лукаса—Реппинга
Упражнение 6. Эквивалентность альтернативных способов
оценивания в точно идентифицируемых
моделях
Упражнение 7. Сравнение оценок 2МНК, 3МНК
и итеративного 3МНК
в сверхидентифицируемых моделях
Упражнение 8. Оценивание структурной и приведенной форм
модели-I Клейна с помощью метода
максимального правдоподобия
Упражнение 9. Оценивание структурной формы модели
рекурсивного типа
Упражнение 10. Воспроизведение оценивания модели
рациональных ожиданий Тейлора
605
611
611
617
620
625
637
643
655
661
663
663
665
668
674
676
680
682
684
687
691
Примечания 692
9
Стр.18
xvi
10
Глава 11. РАБОТАЮТ ЛИ ЖЕНЩИНЫ (È В КАКОЙ ÑÒÅÏÅÍÈ)
РАДИ ЗАРАБОТКА: ПРИЛОЖЕНИЯ ПРОЦЕДУР
ОГРАНИЧЕННОЙ ЗАВИСИМОЙ ПЕРЕМЕННОЙ
11.1. Определения и общедоступные источники данных
11.2. Экономическая теория трудовых ресурсов и предложения
труда
11.2,А Индивидуальное предложение труда
11.2,В Предложение труда домохозяйствами
11.2,С Влияние изменений в совокупном спросе
на предложение труда
11.2,D Распределение времени: более общий подход
11.2,Е Влияние затрат на занятость
11.3. Эконометрические вопросы и репрезентативность
эмпирических открытий
11.3,А Исследования, относящиеся к первому поколению
11.3,В Исследования второго поколения
11.3,С О чувствительности результатов по отношению
к альтернативным статистическим
и экономическим допущениям: исследование Мроза
11.3,D Исследования в области динамики предложения
труда
11.4. Дополнительные замечания по эконометрическому анализу
предложения труда
11.5. Практикум по применению техники анализа ограниченных
зависимых переменных к оценке предложения труда замужних
женщин
Упражнения
Упражнение 1. Проверка панельного исследования динамики
данных о доходе за 1975 г., выполненного Мрозом
Упражнение 2. Оценка часов работы с использованием
процедуры I
Упражнение 3. Сравнение МНК, пробит- и логит-оценок
принятия решения об участии в рабочей силе
Оглавление
699
702
707
707
715
717
719
723
724
725
729
756
766
772
773
775
775
778
779
Упражнение 4. Связь между тобит- и условными МНК-оценками 782
Упражнение 5. Идентификация параметров при оценивании
приведенной формы
Упражнение 6. Реализация хекит-обобщения тобит-процедуры
Упражнение 7. Введение налогов на доход в модель предложения
труда
Упражнение 8. Спецификация и оценивание расширенной
тобит-модели
Примечания
Библиографический список
.
784
786
790
791
793
800
Стр.19