УПРАВЛЕНИЕ РИСКОМ Яранцева Екатерина Андреевна, аспирантка экономического факультета МГУ им. <...> М.В. Ломоносова, заместитель главного актуария «Страховая компания “ЭРГО Жизнь”» Yaranceva Ekaterina A., Postgraduate Student, Lomonosov Moscow State University, Depury Chief Actuary “Insurance company “ERGO Life” yaranceva.ekaterina@gmail.com СТРАХОВОЕ ДЕЛО • май, 2015 Мера VaR – популярный метод оценки рисков в страховании The measure VaR – a popular method of risk assessment in insurance В статье рассматриваются современные методы оценки рисков, в частности популярная сегодня в страховании мера VaR. <...> Производится сравнительная характеристика их способов расчета меры VaR, ее достоинства и недостатки по сравнению с другими измерителями риска. <...> В статье также рассматриваются когерентные меры риска как альтернатива меры VaR. <...> Ключевые слова: меры риска; измерители риска; мера VaR; мера TVaR; оценка риска. <...> ВВЕДЕНИЕ Оценка риска – это важный этап анализа риска, целью которого является определение его количественных характеристик, т.е. 1) вероятности наступления неблагоприятного события и 2) размера возможного ущерба при наступлении негативного события [1]. <...> Оценка риска выступает одним из наиболее важных этапов в процессе управления рисками, и важность этого этапа страховым компаниям не стоит недооценивать. <...> Однако заметим, что процесс оценки рисков – это довольно сложный процесс, но при этом хорошая оценка возможного риска может стать важным элементом на пути успешного риск-менеджмента компании. <...> В первую очередь риск-менеджеру компании необходимо определиться со стратегией оценки рисков и определить, какие методы оценки лучше всего подходят для потребностей данной компании исходя из объема и качества имеющейся информации. <...> На сегодняшний день в страховой и актуарной литературе [2] можно встретить упоминание о различных мерах риска, например: коэффициент асимметрии; вероятность потерь, стоимость под риском (Value at risk – VaR), дельта-нормальный метод, предельный VaR (Marginal VaR), VaR приращений; относительный VaR (relative <...>